時隔22年,中國出現第二起銀行破產事件。
近日,央行披露的報告透露,根據前期包商銀行嚴重資不抵債的清產核資結果,包商銀行將被提起破產申請,對原股東的股權和未予保障的債權進行依法清算。
包商銀行破產,讓不少人恍然意識到,原來大而不倒、賺得盆滿缽滿的銀行也存在破產倒閉的可能,沒有什麼是永遠「剛性兌付」的。
事實上,早在20多年前,中國就出現過銀行倒閉第一案。
1998年,海南發展銀行因經營管理不善而被關閉,成為中國首個走上「破產」之路的商業銀行。
海南發展銀行的成立,本是為了挽救由房地產泡沫引發的金融機構信用危機,從一開始就承接了5家信託公司的債權債務。
由於1990年代海南房地產泡沫破裂,房價從最高點一度腰斬,海南留下了「天涯、海角、爛尾樓」的奇觀,這些金融機構留下了大量的不良資產。
不僅如此,海發行後來還兼併了20多家信用社。這些信用社同樣受困於地產泡沫,由於房價地價大跌,作為資產的土地和房子已經不再值錢,金融機構積累了大量的不良資產,加上原本承諾的高息攬儲只能付給正常利息,這些信用社多次發生擠兌事件。
這些債務問題及擠兌事件,不可避免波及到海發行。危機一旦發生,就會陷入惡性循環,即便央行斥重資救援,也無法挽回困境,海發行由此成了中國銀行倒閉第一案。
如果說海發行的關閉,背後有著地產泡沫的影子,不具有普遍意義。那麼,這次包商銀行的破產,足以給整個社會以警醒。
包商銀行破產背後,固然涉及到「明天系」的一系列危機。但包商銀行被掏空、資不抵債則是危機的根源。
據《中國金融》雜誌透露,「明天系」通過註冊209家空殼公司,以347筆借款的方式套取信貸資金,形成的占款高達1560億元,且全部成了不良貸款。
值得一提的是,在包商銀行背後,這兩年來,還有個別中小商業銀行發生過「排隊取款」事件。這背後與公眾對中小商業銀行的信任息息相關。
事實上,在常態下,銀行理財虧掉本金,也不再是什麼新鮮事。
今年以來,至少已有有十多家銀行、幾十個理財產品出現了負年化收益率,不僅不存在「保本」之說,連本金就已經開始損失。
未來,銀行理財「負收益」可能會常態化。原因在於,資管新規逐步落地,銀行理財正在逐步打破剛兌,不管是高風險還是低風險,都存在「損失本金」的可能。
新的問題是,如果銀行破產倒閉,我們欠的房貸、消費貸還要不要還?
天上不會掉餡餅。銀行破產,並不影響房貸的債務關係。房貸相當於銀行的資產,銀行破產進行清算,這些資產也會轉移到新的捕手方,欠的錢該怎麼還還是要怎麼還的。
這幾年,我們見到了太多以為不可能發生的事情。相比於股市的大起大落、P2P的興衰沉浮、山寨幣的起起落落,那些看似安全的領域,也正在發生許多超出預期的事情。